Ключевые события

11 декабря началось размещение четырехлетнего выпуска облигаций ООО «ГЛОБАЛ ФАКТОРИНГ НЕТВОРК РУС» серии БО-04-001P объемом 150 млн рублей. Объем выкупа бумаг за декабрь составил почти 106 млн рублей (70,6% от общего объема выпуска). Ставка ежемесячного купона по выпуску рассчитывается по формуле: срочная версия процентной ставки RUONIA на месяц плюс премия 6% годовых. Предусмотрена амортизация.

По итогам декабря совокупная денежная выручка компании достигла рекордных 190,8 млн рублей. Это лучший показатель за всю историю работы, начиная с 2015 г. Для сравнения, в ноябре этот показатель составил 142,5 млн рублей. Как пояснил управляющий партнер Global Factoring Network Алексей Примаченко, рост выручки компании связан как с увеличением портфеля в III-IV кварталах 2023 г., так и с фактором сезонности платежей.

Еще одним важным декабрьским событием для компании стал запуск активной работы по восьми новым клиентам в рамках проекта по синдицированному факторингу, который с лета 2023 г.

Суммарный объем торгов на вторичном рынке по трем биржевым выпускам компании составил 84 млн рублей. Инвесторы получили перечисленный эмитентом купонный доход в размере 4,8 млн рублей.

Итоги торгов

Одним из событий для ООО «Группа «Продовольствие» в ноябре стало подтверждение рейтинга кредитоспособности на уровне B+(ru) с прогнозом «стабильный». По оценке рейтингового агентства АКРА, кредитный портфель компании стал более сбалансированным как по источникам, так и графику погашений. По итогам трех кварталов компания имеет ликвидность с учетом невыбранного лимита по овердрафтам и по факторингу в размере 160 млн рублей.

Продолжаем подводить финансовые итоги деятельности компании за девять месяцев 2023 г. По утверждениям директора «Группы «Продовольствие» Дементия Глухова, за три квартала компания экспортировала 44 тыс. тонн продукции на 1,36 млрд рублей, что на 59% выше показателя аналогичного периода 2022 г. В этот объем, в частности, вошли 135 тонн красной чечевицы, поставленной в Испанию на сумму 95 тыс. долларов. Таким образом, алтайская чечевица пополнила ассортимент европейских магазинов.

Суммарный объем торгов на вторичном рынке по четырем выпускам эмитента составил 90 млн рублей. Инвесторы получили перечисленный эмитентом купонный доход по трем выпускам в размере 15,9 млн рублей.

Итоги торгов

Период отчетностей за III квартал подошел к концу. Как и многие другие компании, эмитент «Пионер-Лизинг» опубликовал промежуточную отчетность компании за девять месяцев 2023 г. Кратко взглянем на основные показатели.

Выручка компании на 1 октября 2023 г. составила 427,5 млн рублей, что на 27% больше показателя аналогичного периода прошлого года. Операционная прибыль выросла пятикратно: если по итогам девяти месяцев 2022 г. показатель был 69,3 млн, то уже спустя год значение выросло до 364 млн рублей. Рост чистой прибыли оказался еще более существенным. По итогам деятельности с января по сентябрь 2023 г. чистая прибыль составила 72,4 млн рублей, что почти сопоставимо с чистой прибылью всего 2022 г. (77,3 млн рублей).

Долговая нагрузка у компании выросла на 16% с начала года: 2,75 млрд по итогам девяти месяцев 2023 г.

Суммарный объем торгов на вторичном рынке по шести выпускам компании составил 295,6 млн рублей. Инвесторы получили перечисленный эмитентом купонный доход, а также выплаты по амортизации выпуска серии 001Р-05 на общую сумму 110,6 млн рублей.

Итоги торгов

Отметим важные события для компании АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест», которые были в ноябре 2023 г.

12 ноября 2023 г. компании исполнилось 30 лет. За это период эмитент достиг больших успехов и продолжает стабильно развиваться. На сегодня ФПК «Гарант-Инвест» имеет 16 объектов коммерческой недвижимости, 13 из которых — торговые и многофункциональные центры площадью от 3 до 47 тыс. кв. м.

В ноябре прошел XXVI ежегодный конкурс годовых отчетов Московской биржи, на котором ФКП «Гарант-Инвест» занял первое место в номинации «Лучшее раскрытие непубличных компаний — эмитентов облигаций». Компания также вошла в шорт-лист номинации «Лучший годовой отчет непубличной компании».

Суммарный объем торгов на вторичном рынке по трем биржевым выпускам эмитента составил 43,8 млн рублей. Инвесторы получили перечисленный компанией доход в размере 5,5 млн рублей.

Итоги торгов

ООО «ГЛОБАЛ ФАКТОРИНГ НЕТВОРК РУС» подвело итоги работы за девять месяцев 2023 г. Кратко рассмотрим промежуточные результаты компании.

Портфель «ГЛОБАЛ ФАКТОРИНГ НЕТВОРК РУС» на 1 октября 2023 г. составил 1,21 млрд рублей. По сравнению с 1 июля показатель вырос на 11%, что сопоставимо с динамикой российского рынка факторинга (портфель рынка за три месяца вырос на те же 11% до 1,79 трлн рублей). Как отмечает управляющий партнер Global Factoring Network Алексей Примаченко, спрос на факторинговые продукты продолжает активно расти, в том числе в ключевом для бизнеса эмитента сегменте МСП.

Портфель эмитента по сделкам с субъектами МСП по итогам трех кварталов 2023 г. составил 143 млрд рублей, это на 45% больше показателя аналогичного периода прошлого года. Субъекты МСП получили 567 млрд рублей факторингового финансирования — на 65% больше, чем за тот же период 2022 г.

Суммарный объем торгов по шести биржевым выпускам эмитента составил 71 млн рублей.

Сравнение выпусков за неделю

На первичном рынке выпуск АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест» серии 002Р-07 размещен на 73% (2,92 млрд рублей). Недельный объем выкупа составил 62 млн рублей, что на 52% больше показателя предыдущей недели. На вторичном рынке недельная ликвидность по выпуску составила почти 47 млн рублей. Торги в пятницу были закрыты с ценой по номиналу.

По выпуску серии 002Р-06 недельный объем торгов достиг почти 10 млн рублей. Средний показатель доходности — 16,2% годовых. Максимальная ликвидность за день была в понедельник и составила 3,9 млн рублей. Ближайшая выплата купона по выпуску пройдет 12 декабря.

За неделю показатель средней доходности облигаций серии 002Р-05 составил 16% годовых, а ликвидность выпуска — 4,1 млн рублей. Котировки снизились до 99% от номинала.

Остальные выпуски эмитента — «короткие», погашение которых состоится уже в течении полугода. Ближайшее погашение пройдет 25 декабря 2023 г. у выпуска серии 002Р-02 объемом 500 млн рублей.

Суммарный объем торгов по трем биржевым выпускам эмитента составил 15,5 млн рублей.

Сравнение выпусков за неделю

На первичном рынке с 27 ноября по 1 декабря было выкуплено облигаций ООО «Группа «Продовольствие» серии 001Р-03 на 9 млн рублей. С начала размещения инвесторы выкупили бумаг на 136,2 млн рублей, или 45,4% от общего объема выпуска в 300 млн рублей.

На вторичном рынке объем торгов по выпуску серии 001Р-03 за неделю составил 11,5 млн рублей, на 12,4% больше показателя предыдущего периода. В начале недели состоялась выплата по 2-му купону, следующая выплата пройдет 27 декабря.

Недельный объем торгов по выпуску 001P-01 за неделю составил 1,3 млн рублей, средний показатель доходности выпуска — 18,3%. Котировки бумаги всю неделю находились вблизи 98% от номинала.

По облигациям серии 001P-02 котировки в пятницу опустились до 98,1%. За неделю средний показатель доходности увеличился с 15,64% до 15,87% годовых. 5 декабря по выпуску пройдет ежемесячная выплата купона по ставке 15% годовых.

Эмитент: АО «Аэрофьюэлз»

Кредитный рейтинг выпуска: ruBBB+

Организатор: ИФК «Солид»

ISIN: RU000A107AW3

01 декабря 2023 г. состоялось размещение выпуска Аэрофьюэлз-002Р-02 объемом 1,4 млрд рублей. Ежеквартальные выплаты купонов будут проходить по фиксированной на весь период обращения ставке 16%.

Количество сделок: 2411 шт.

Медиана: 20 тыс. рублей

Мода: 1 тыс. рублей

Max сделка: 266 млн рублей

Min сделка: 1 тыс. рублей

Топ-5 сделок по объему:

1) 266 млн рублей

2) 232,8 млн рублей

3) 146,4 млн рублей

4) 50 млн рублей

5) 30,6 млн рублей

Суммарный объем торгов по трем биржевым выпускам эмитента составил 16,4 млн рублей.

Сравнение выпусков за неделю

Продолжаем подводить финансовые итоги ООО «Группа «Продовольствие» за девять месяцев 2023 г. Компания экспортировала 44 тыс. тонн продукции на 1,36 млрд рублей, что на 59% выше показателя аналогичного периода 2022 г. В этот объем, в частности, вошли 135 тонн красной чечевицы, поставленной в Испанию на сумму 95 тыс. долларов. Таким образом, алтайская чечевица пополнила ассортимент европейских магазинов.

На первичном рынке с 20 октября по 24 ноября было выкуплено облигаций серии 001Р-03 на 3 млн рублей. С начала размещения выкуплено бумаг на 127,4 млн рублей, или 42,45% от общего объема выпуска в 300 млн рублей.

На вторичном рынке объем торгов по выпуску серии 001Р-03 за неделю составил почти 10,2 млн рублей. Котировки выпуска в течение недели были вблизи номинала. Средняя доходность не подверглась существенным изменениям и держится на уровне 17,3%.

Суммарный объем торгов по шести биржевым выпускам эмитента составил 97,4 млн рублей.

Сравнение выпусков за неделю

В III квартале 2023 г. восстановление направления торговых центров Московского региона продолжилось. Активно идет развитие по замещению ушедших с рынка западных брендов.

На прошлой неделе АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест» раскрыло данные за девять месяцев 2023 г. Посещаемость торговых центров компании с января по сентябрь выросла до 28,4 млн человек (+11,4% к девяти месяцам 2022 г.). Результат оказался рекордным. Выручка за девять месяцев выросла до 2,182 млрд рублей, EBITDA — до 2,596 млрд рублей. Показатель чистой прибыли составил 16,5 млн рублей (против убытка в 2,992 млрд рублей в 2022 г.).

Рост операционного дохода компании привел к снижению показателя Чистый долг/EBITDA (в годовом исчислении) до 8,7 (10,4 LFL).

На первичном рынке выпуск серии 002Р-07 размещен на 72% на 2,86 млрд рублей. На вторичном рынке недельная ликвидность по выпуску составила почти 66 млн рублей, что более чем в два раза превысило показатель предыдущей недели. Торги в пятницу были закрыты с ценой по номиналу.